“Niche” dans la filière des services aux entreprises, le marché de l’expertise comptable et du commissariat aux comptes représente 3,2% du chiffre d’affaires global, soit plus de 11 milliards d’euros.
Achat et cession de cabinet comptable : Analyse du marché
Ses caractéristiques
- Atomisé : 18 000 experts comptables inscrits à l’ordre exerçant dans 16 000 cabinets
- Concentré : 15% des cabinets réalisent 65% du chiffre d’affaires de la profession.
- Vieillissant (pyramide des âges) : 50% des experts comptables ont plus de 50 ans
- La création de valeur est directement liée à l’effet de taille : les cabinets de plus de 10ME de chiffres d’affaires ont une croissance supérieure au double de celle de moins de 2ME.
- Peu sensible aux mauvaises conjonctures : dans un contexte économique difficile, la croissance du marché est en baisse mais reste positive avec 2%.
- Accueillant : 1000 créations par an en moyenne
Ses tendances
- Les indépendants qui conservent une activité très centrée sur le chiffre
- Les réseaux qui se développent autour de la valeur d’une marque
- Les majors qui optent pour une stratégie de diversification
La structure de la concurrence et les rapports de force
- Un secteur très atomisé… mais concentré
- La montée en puissance des « non-réseaux »
- D’âpres négociations du côté des clients
- Des fournisseurs de plus en plus incontournables
- La prolifération des outils en ligne facilite l’internalisation de la comptabilité
- L’émergence de nouveaux business models 100% en ligne
- De fortes rivalités concurrentielles
Les leviers de croissance au travers d’études
- La diversification de l’offre des cabinets : élargissement des prestations pour accompagner les clients sans rupture (conseil pur, conseil IT, conseil juridique, conseil financier, etc.)
- La digitalisation du business model : utilisation des nouvelles technologies (logiciels de dématérialisation, logiciels de comptabilité, logiciels de social, IA, etc.) pour automatiser les tâches répétitives et créer plus de valeur ajoutée
- L’adossement à un groupement : une initiative devenue incontournable pour les plus petits cabinets pour mutualiser certaines charges et développer une expertise pluridisciplinaire
- Le recrutement et la gestion des effectifs : multiplication des initiatives pour renforcer l’attractivité auprès des jeunes diplômés et conserver les équipes en place
Le jeu concurrentiel à moyen terme
- Les outils de self-care vont s’imposer
- La tendance au regroupement va se confirmer
- Les géants de l’audit renforceront leurs positions
- Intégration vs agrégation : le dilemme des cabinets de taille intermédiaire
L’environnement du marché
- Une croissance du PIB très modéré
- Un climat des affaires tendu en raison de la crise sanitaire, financière, du contexte européen et international (Brexit, USA/Chine…), du
- contexte national (tensions sociales, échéances électorales…)
- Les évolutions réglementaires des cabinets et de leurs clients
- L’explosion du nombre de travailleurs indépendants, le télé-travail, les évolutions démographiques, transition numérique, révolution annoncée par la Blockchain et l’Intelligence Artificielle
